评估执业中应引起注意的问题案列分析（二）

5.案例报告质量低，前后内容“打架”[br/]在一些评估机构出具的评估报告中，报告内容与评估说明存在矛盾。报道前后内容的“打架”说明了两个问题:一是缺乏质量控制，没有报道审核；第二，在评估过程中进行了调整、修正或让步。这两个问题突出了该组织的质量控制缺陷，那么用户如何能够清楚地看到和使用报告呢？
点评:目前一些鉴定机构重视报告的外在，忽视了鉴定过程的内容，导致鉴定报告与相应的说明和论文不一致。更何况我认为，报告是一个交出来的产品，自然要“亮”，稿子是股票的原材料，不需要“揭秘”。对此，必须强调的是，评估报告要有相应的依据和相应的底稿，避免报告前后内容的矛盾，做到内外无分。【/br/】案六科相隔千里，品控更是我们望尘莫及。【/br/】某评估机构最初在某省从事评估业务，后在北京设立总部，当地一方注册为分公司。总公司成立后，主要业务仍在各地分公司。根据总行统一管理、集中控制的要求，各地分行的业务报表由总行审核盖章。但在实际操作中，总公司很难实施质量监督。分支机构的报告送到总公司后，总公司只能对报告进行审核，而不能查看具体的工作底稿和评估材料，这样“只能看报告，不能查底稿”，质量检查流于形式。此外，为了获得证券资格，许多地方评估机构采取了“借牌子”、“走过门”等方式，证券资格评估机构成为分支机构开展业务。永远是“天高皇帝远”，分公司质量管理鞭长莫及。
点评:实践中，很多分公司挂着总办的名头，各自为政。由于管理的不便，总办事处难以控制分支机构的质量，增加了机构的执业风险。为规范证券市场评估业务，应加强对分支机构的管理，对不符合证券业务资格要求、执业质量低下的分支机构应予以撤销和退位。【/br/】案例七透视“洋为中用”【br/】近年来，一些鉴定机构开始与境外鉴定机构合作，共同开展鉴定项目。通过项目合作，国内机构提高了水平，开阔了视野，对国际化背景下评估行业的发展也起到了积极的作用。比如一家国内的鉴定机构和一家海外知名的鉴定机构合作，双方优势互补，吸收和学习了国外一些先进的经验和方法数据。外方评估过程中的推导和分析方法也为中国机构今后的实践起到了借鉴作用。
一些评估机构除了借鉴国外评估机构的先进经验，还会断章取义地引用国外评估机构的数据来规避风险，以达到自己的目的。比如某评估机构在对在建项目进行评估时，将境外评估机构以“假设开发法”预测的项目价值扣除预计成本后的结果直接作为评估值，项目完工进度只有25%，付款进度只有40%。评估机构明知预计完工值与预计成本不匹配，采用该数据会虚增评估值，却不说明引用数据的合理性。
点评:一些机构为了规避自身风险，随意引用外部数据。没有专业的分析判断，就没有评价的意义。今后，一方面要加强对境外评估机构在内地执业的监管；另一方面，要明确引用外部数据鉴定结果的责任，注意以“引用结果”为名“规避风险”的行为。对恶意引用、误导报告使用者的机构，要追究责任。
案例八“特别说明”成了一个筐，什么都能装
“特别说明”是估价报告的组成部分，主要说明在估价过程中已经发现的，可能影响估价结论，但超出估价人员专业水平和能力范围的有关事项。在实践中，一些评估机构把这个特别说明段作为风险评估的挡箭牌，把所有权属不清、需要现场核实的资产都放入特别说明段。例如，某评估机构由于申报时间紧张，无法对实物进行全面的实地查看，直接在特殊事项说明中写明“实物资产未经核实，以账面价值作为评估结果”，歪曲了说明的目的，推卸了应有的责任，使评估失去了应有的作用。这种解释也是对评估报告的否定，是对评估人员“勤勉尽责”的丧失。
点评:评价报告中的“特别说明”和“报告缺陷说明”成为很多机构逃避责任的工具，甚至对评价事项产生重大影响，影响评价结论有效性的问题也可以在说明中“剥离”。今后应规范、细化“特别说明”的内容，并有限制地使用，通过报告意见类型的规定维护评估报告的客观性和有效性。
案例9咨询披上了评估的外衣
项目评估咨询是近几年发展起来的一项业务。其主要特点是不对待评估标的的价值进行估计和判断，而更侧重于对待评估标的的利用价值、利用方式和利用效果的分析，以及相关的市场分析和可行性研究。然而，一些评估机构却扮演了“擦边球”的角色，为许多没有交易行为、受企业自行委托的咨询业务出具评估报告。比如评估机构在评估一个项目的时候，企业只是注册了一个商标，它会对其未来的市场范围和可能的收益进行评估。评估机构只能对企业提供的很多“未来”项目进行评估。当项目还在“想象”的时候，就有了它的“价值”，于是只能咨询的意见就披上了评估的外衣。如果企业直接以此报告作为投资和转让的依据，就会扭曲报告的目的，导致第三方的损失。
点评:评估具有鉴证和咨询的特点，鉴证的报告应严格按照规定的格式。今后对于咨询项目，如商业计划书报告、可行性分析等项目，应规定适用咨询报告及其相应的格式，而不是直接适用资产评估报告，以免误导报告使用者和利益相关者。